Voisko joku ihan pähkinänkuoressa parilla lauseella selittää mitä hyötyä tuosta on piensijoittajalle. Ainoastaan se, että veroja ei kerry maksettavaksi "voittohetkellä", vaan vasta sitten kun rahat ottaa pois sijoitussäästötililtä? Eli verojen maksua voi siirtää tulevaisuuteen?
Tämä veronmaksun siirtäminen on erittäin merkittävä etu. Se mahdollistaa korkoa korolle ilmiön hyödyntämisen. Alla yksinkertainen laskelma:
-Oletetaan, että sijoitustililläsi on instrumenttejä, joiden arvo ei muutu, mutta sinulle maksetaan aina osinkoja 10% vuodessa. (Ts. vuosituotto on 10% ja koostuu vain osingoista)
- Oletetaan, että osinkoja verotettaisiin 30%
- Oletetaan, että laitat ensimmäisenä vuonna 1000€ sijoitussäästötilille, jonka jälkeen et laita lisää rahaa sinne.
- Oletetaan, että pidät rahoja tilillä 40 vuotta.
Skenaario 1: Verot maksetaan kumulatiivisesta tuotosta 30% mukaan vasta kun rahat otetaan pois sijoitussäästötililtä (40 vuoden kuluttua)
Tilillä rahaa Vuosi 1: 1000€*1,10 = 1100€
Tilillä rahaa Vuosi 2: 1100€*1,10 = 1210€
...
Tilillä rahaa Vuosi 40: 37404€*1,10 = 41 144,78€
Verojen maksu osingoista vuonna 40: (41.144,78€-1.000€)*0,3 =12 043,43€
Tililtä nostettavissa verojen jälkeen: 41 144,78€ - 12 043,43€ = 29 101,34€
Skenaario 2: Verot osingoista maksetaan joka vuosi 30% mukaan.
Tilillä rahaa Vuosi 1: 1000€*1,07 = 1070€
Tilillä rahaa Vuosi 2: 1070€*1,07 = 1144,79€
...
Tilillä rahaa (ja nostettavissa) Vuosi 40: 13079,27€*1,07 = 13994,82€
Yksityishenkilön lisäksi myös valtio hyötyy tästä, sillä Skenaario 1:ssä valtio saa vuonna 40 verotuloja 12 043,43€, kun taas Skenaario 2:ssa valtio saa yhteensä vuosina 1-40 verotuloja vain 5569,21€.